Thành công với việc kinh doanh là điều trong khả năng của bạn. Nên kiến thức kinh doanh là giá trị cốt lõi để giúp bạn trở nên giàu có. Để có trang bản thân những giá trị này thì bạn phải biết cách nắm bắt lấy nó và điều này là không dễ. Nếu bạn đang gặp khó khăn thì hôm nay hoclamgiau sẽ tổng hợp các cách đầu tư trái phiếu nhé.
Trái phiếu doanh nghiệp là gì?
Trước khi đi sâu vào khám phá trái phiếu doanh nghiệp là gì, con người hãy khêu gợi lại một tí về khái niệm trái phiếu. Trái phiếu là một hàng hóa tài chính mà một đơn vị phát hành (chính phủ hoặc doanh nghiệp) để huy động nguồn vốn vay từ nhà đầu tư. Tổ chức phát hành có nghĩa vụ thực hiện các đảm bảo nợ, bao gồm thanh toán lãi suất định kỳ và hoàn lại số tiền đầu tư ban đầu khi đến kỳ đáo hạn.
Từ định nghĩa trên, ta có khả năng liên lạc dễ dàng rằng, trái phiếu công ty là trái phiếu do công ty phát hành, dưới dạng chứng chỉ hoặc bút toán ghi nợ. Doanh nghiệp có nghĩa vụ thanh toán cả lãi lẫn gốc cho chủ sở hữu trái phiếu khi đến kỳ hạn. Khi mà bạn mua trái phiếu của một công ty nào đó thì lúc này, bạn đang là chủ nợ của họ.
Thị trường Trái phiếu doanh nghiệp
Quy mô thị trường trái phiếu doanh nghiệp phát triển bình quân 35%/năm trong 5 năm qua (2016-2020). Giá trị phát hành TPDN trong năm 2020 đạt kỷ lục ở mức 435 nghìn tỷ VND, tăng 47% so với năm 2019. Các nhóm ngành ngân hàng và bất động sản là những nhà phát hành khổng lồ nhất với tỷ trọng lên tới 68%.
Trong đó, nhóm ngành có mức lãi bình quân cao nhất là xây dựng hạ tầng (11.2%), ngành bất động sản (10.5%), tiếp đến là group ngành chứng khoán (8.7%) và ngân hàng(6.7%). người đầu tư cá nhân đang tham gia nhiều hơn vào thị trường TPDN trong bối cảnh lãi suất tiền gửi có xu hướng giảm. Trong 7 tháng đầu 2020, nhà đầu tư cá nhân mua trực tiếp chiếm 13% tổng lượng phát hành, tăng tỷ trọng gấp đôi đối với năm 2019.
Xem thêm: Những ý tưởng khởi nghiệp cho sinh viên mang lại thu nhập ổn định
Những rủi ro khi đầu tư trái phiếu
Rủi ro lãi suất
Lãi suất và giá trái phiếu có các mối quan hệ nghịch đảo: Khi lãi suất giảm, các nhà đầu tư cố gắng nắm bắt hoặc “khóa” lợi suất cao nhất trong thời gian lâu nhất có khả năng. Họ sẽ thu lãi từ trái phiếu trả lãi suất cao hơn đối với giá thị trường bấy giờ. Sự gia tăng mong muốn dẫn đến việc tăng giá trái phiếu. Ngược lại, khi mức lãi suất hiện hành tăng lên, các nhà đầu tư đương nhiên sẽ từ bỏ những trái phiếu trả lãi suất thấp. Việc này sẽ khiến cho giá trái phiếu giảm xuống.
Rủi ro tái đầu tư
Đặc tính có thể thu hồi của trái phiếu cho phép tổ chức phát hành mua lại trái phiếu trước ngày đáo hạn. Mục đích là, người sở hữu trái phiếu nhận được khoản thanh toán gốc có thành quả cao hơn đối với mệnh giá. Mặc dù vậy, mặt trái của một trái phiếu có khả năng thu hồi đấy là người đầu tư nhận được tiền tuy nhiên không thể tái đầu tư ở mức lãi suất tương đương. Về bền lâu, rủi ro tái đầu tư có ảnh hưởng xấu đến lợi nhuận đầu tư. Để bù đắp rủi ro này, so với những trái phiếu không có đặc tính thu hồi, các người đầu tư trái phiếu sẽ nhận được mức lãi suất cao hơn.
Rủi ro lạm phát
Khi khoản chi sinh hoạt và lạm phát gia tăng với tốc độ nhanh hơn so với tốc độ của lãi suất đầu tư trái phiếu? Khi đó, sức mua của các nhà đầu tư sẽ giảm và thậm chí có thể thu về mức lợi suất âm. Cụ thể, giả sử một người đầu tư trái phiếu có thể mang lại được mức lãi suất 2%, nếu lạm phát tăng lên đến 4% một khi họ đầu tư, thì lợi suất của người đầu tư thực tế chỉ còn là -2%.
Nguy cơ thanh khoản
Thanh khoản là khả năng chuyển đổi thành tiền của tài sản. Có một loại nguy cơ đấy là nhà đầu tư có thể không bán được trái phiếu công ty của mình nhanh nhất do thị trường của trái phiếu đấy quá nhỏ với chỉ vài người mua và bán.
Lãi suất thấp trong một đợt phát hành trái phiếu có khả năng dẫn đến biến động giá đáng kể và có tác động xấu đến tổng lợi nhuận của trái chủ (khi bán). Cũng như cổ phiếu được giao dịch trong một thị trường thưa thớt, chúng ta có thể buộc phải bán trái phiếu với một mức giá rẻ hơn nhiều so với dự kiến.
Rủi ro xếp hạng
Nếu như một công ty bị thứ hạng tín dụng thấp hoặc năng lực kinh doanh và trả nợ gặp vấn đề, tổ chức tài chính hay các tổ chức cho vay có thể tính lãi suất cao hơn cho các khoản vay sau này của tổ chức. Việc này có thể có tác động xấu đến khả năng thuyết phục các khoản nợ với các trái chủ hiện tại của doanh nghiệp và gây tổn thất cho các trái chủ khi muốn bán trái phiếu.
Cách đầu tư trái phiếu có thể tạo ra một dòng thu nhập cho các nhà đầu tư, nhưng đôi lúc cũng có khả năng mang lại những nguy cơ nếu người đầu tư không đủ tỉnh táo. Tuy nhiên, đầu tư trái phiếu sẽ dễ dàng hơn nhiều lần khi nhà đầu tư đã nắm vững những kiến thức căn bản về trái phiếu, tìm ra những nhân tố thị trường thân thuộc và có thể lường trước được những nguy cơ có thể ập tới với mình.
Chỉ dẫn cách đầu tư trái phiếu mang lại lợi nhuận khổng lồ cho bạn
Đầu tư qua quỹ
So với các nhà đầu tư chưa có nhiều kinh nghiệm và không có nổi thời gian nghiên cứu về thị trường trái phiếu, quỹ mở trái phiếu là tìm kiếm rất phù hợp. Quỹ đầu tư trái phiếu là quỹ mở được đầu tư trọng điểm (từ 80% giá trị ròng trở lên) vào các loại trái phiếu. Hiểu nôm na chẳng hạn như kênh gửi tiết kiệm ngân hàng, bạn đầu tư vào quỹ, chịu mức phí quản lý và nhận lãi suất (thường cao hơn lãi suất gửi tiết kiệm).
Để cách đầu tư trái phiếu vào quỹ mở, nhà đầu tư giao dịch tương tự như mở tài khoản tiền gửi ở ngân hàng. Trong cộng đồng người sử dụng hiện nay có rất nhiều quỹ đầu tư trái phiếu đang tư vấn phát hành cho những doanh nghiệp lớn như: TCBF, VCBF, Bảo Thịnh VinaWealth (WFF), MB Bond, SSI, Bảo Việt, .. Với mệnh giá chứng chỉ quỹ và số lượng chứng chỉ quỹ chào bán rất phong phú.
Đầu tư trực tiếp
Cách đầu tư trái phiếu trực tiếp được hiểu là bạn đầu tư trực tiếp vào doanh nghiệp thông qua các tổ chức tư vấn ( doanh nghiệp chứng khoán, ngân hàng,..). Lãi suất khi bạn tự đầu tư trực tiếp sẽ cao hơn đầu tư qua quỹ, yêu cầu bạn phải hiểu biết về trái phiếu và nghiên cứu công ty phát hành.
Theo quy định mới nhất, từ ngày 1/1/2021 cách đầu tư trái phiếu cá nhân mà không hẳn là cách đầu tư trái phiếu chứng khoán chuyên nghiệp, sẽ không nên đầu tư vào trái phiếu công ty phát hành riêng lẻ. Vì vậy người đầu tư cá nhân có thể mua trái phiếu thông qua tổ chức trung gian phát hành. Nhà đầu tư chuyên nghiệp là ngân hàng thương mại, công ty tài chính, doanh nghiệp cho thuê tài chính, tổ chức bán hàng bảo hiểm, tổ chức bán hàng chứng khoán.
Xem thêm: 7 lợi ích của việc dùng phần mềm quản lý bán hàng
Lời kết
Cảm ơn bạn đã xem qua bài viết về cách đầu tư trái phiếu ở trên đây. Với những thông tin mình chia sẻ thì hy vọng phần nào sẽ giúp đỡ cho bạn vượt qua những khó khăn và thắc mắc của bản thân nhé. Chúc các bạn luôn thành công trong cuộc sống.
Lộc Nguyên – Tổng hợp & chỉnh sửa
(Tham khảo: thebank.vn, gomoney.vn, …)